¿Cuáles son algunas reglas no escritas de la inversión de ángeles?

No estoy seguro de lo que se supone que significa “no escrito” en este contexto. Aquí hay algunas cosas en las que pienso cuando estoy considerando una inversión ángel:

• No me suscribo al “todo se trata del equipo” cuando se trata de invertir en ángeles. Claramente, el equipo es críticamente importante, pero algunos equipos tienen más respaldo para ciertas oportunidades que otros. Y también me importa la idea (ver más abajo). Entonces, si bien el equipo es una gran parte de la decisión, no es lo único para mí, y probablemente ni siquiera sea más de la mitad (por cierto, en una publicación separada conté algunas de las cosas que estoy buscando en los empresarios)
• Como ángel, me importa la “idea”. Es cierto que muchas startups sí pivotan, algunas radicalmente, pero para querer invertir tengo que estar entusiasmado con el área del problema / necesidad que el empresario quiere abordar, y en general tengo que estar interesado en la solución propuesta. eso es menos crítico (porque sé que a menudo cambiará).
• Estoy interesado en entender cómo el emprendedor cree que eventualmente ganará dinero. Puede haber un largo camino por recorrer antes de que haya ingresos, y la eventual ejecución de la monetización puede ser muy diferente, pero me gusta entender cómo piensa el emprendedor sobre los modelos de negocio y cómo su modelo de negocio propuesto (al menos pensando) se ajusta a la industria y su producto / servicio propuesto.
• Casi no paso tiempo negociando términos. Si son razonables, en base a mis puntos de referencia históricos, entonces digo “sí”, y si no lo son, digo “no”.
• Prefiero invertir en proyectos que tienen la posibilidad de ser eficientes en capital. Me preocupa que los proyectos que van a recaudar mucho capital tengan éxito, pero no generen un buen rendimiento por el primer dinero en (que generalmente soy yo). Si está claro que un proyecto requerirá mucho capital ($ 50M o más), lo más probable es que lo apruebe.

Un error que he cometido es ser demasiado optimista sobre la oportunidad y pasar por alto el elemento más importante, el equipo . Me imagino siendo el CEO y ejecutando el plan de negocios con perfección perfecta perfe

Pero las inversiones de ángeles generalmente son con empresarios por primera vez y es fundamental evaluar la capacidad del equipo y su capacidad de adaptarse y crecer con el negocio. El proceso de hacer una inversión usualmente toma varios meses, así que estoy tratando de hacer un mejor trabajo evaluando cómo se ejecuta el equipo durante ese tiempo. ¿Hicieron lo que dijeron que harían? ¿Están persiguiendo una nueva oportunidad? ¿Siguen siendo una unidad cohesiva?

Yo podria agregar:
1. Está invirtiendo, NO dirigiendo la empresa. Sea útil cuando el emprendedor quiera apoyo / consejo, pero sepa cuándo retroceder. Si no lo hace, simplemente se convierte en una molestia / pérdida de tiempo y menoscaba el valor de su inversión y la de los demás.
2. De manera similar, una vez que haya invertido, está hecho y está encerrado. No siga acosando a los empresarios con preguntas como si estuviera en la diligencia debida perpetua.

Estas son las principales verdades raramente habladas relacionadas con la inversión de ángeles que vienen a la mente:

• Asumiendo que conocen la idea y quién está detrás de ella, los mejores ángeles han tomado una decisión antes de ver cualquier presentación o presentación formal;
• Las acciones de asesoramiento a menudo cambian significativamente la economía;
• El resultado de solo su mejor oferta determina qué tan buenos serán sus retornos en general;
• Cual es el secreto A menos que sepa algo especial que otros no sepan sobre esta compañía, probablemente no sea una buena inversión.

19 de cada 20 nuevas empresas fracasan en los primeros cinco años. Sea un inversionista ángel si cree en el producto y está feliz de perder su dinero. Los ángeles no necesitan dinero, así que no seas un inversionista ángel a menos que tampoco necesites el dinero.

Si realiza una inversión de ángeles, retroceda por completo (a excepción de ser una caja de resonancia cuando se le solicite) o, si es un consultor de negocios de primer nivel en el que confía el propietario, ingrese y guíe al propietario para administrar la empresa .

Una compañía que realmente tiene éxito es como un auto de carreras finamente ajustado. Necesita un piloto superior (el CEO), un excelente equipo de boxes (equipo con toda la experiencia adecuada) y una posición de votación (buena posición con los clientes y en relación con los competidores). Y necesita ser guiado con cuidado y valentía durante todo el proceso. Sin cuidado, se estrellará. Impulsado tímidamente, se quedará atrás.

Responda a los empresarios con un sí o un no rápidamente

Inviertes en cada empresa creyendo que serán geniales. Esperas que cada uno gane mucho dinero por ti.

Extienda el riesgo y espere tener 10 veces más en una de cada 10 empresas. Espere que 2 sean bustos totales y que los demás sean equilibrados. ¡Quizás puedas obtener un 20% de retorno!

1. Confíe en su intuición, si siente que un fundador no es confiable al principio, no invierta. Los inversores ángeles invierten en un buen fundador, no en un buen proyecto.
2. No tome más del 30% de las acciones, es bueno para usted, es bueno para el equipo y es bueno para el futuro de la startup.
3. Espera perder todo tu dinero.
4. No seas demasiado controlador, deja que el equipo aprenda algunas lecciones a menos que sepas que la startup no puede permitirse esta lección.
5. Solo invierta en algo que esté relacionado con lo que hace, no solo porque puede supervisar lo que está haciendo la empresa, sino también porque puede proporcionarles buenos recursos.
6. Quieres dinero, pero quieres que la startup sobreviva aún más.
7. Recuerde, solo 1 de cada 10 startups tendrá éxito (o debería decir que 9 de cada 10 startups fallarán).

• Espera perder tu dinero.
• No inviertas en el primer trato que encuentres.
• Sepa que va a invertir en muchas, muchas ofertas antes de ver algún retorno, si alguna vez.
• Intenta invertir en más de 100 empresas.
• Distribuya su dinero.
• Tome su tiempo.

Uno de los hechos más frustrantes acerca de llegar a los inversores es el tiempo que tardan en responder y, a veces, nunca responden, lo que hace que los empresarios se pregunten qué pasó.

Di no inmediatamente o danos 10 minutos de tu precioso tiempo para escuchar lo que tenemos para ti.

Mi regla para un ángel sería, ¡él valora a los empresarios TIME!

La gente rompe esto todo el tiempo, pero si quieres tener una buena reputación, no te comprometas y luego retrocede o baja la cantidad.