Gracias por la mención Yuval Ariav. Contestaré la pregunta; Sin embargo, quiero dejar en claro que no soy abogado . Asegúrese de hablar con un abogado competente si decide que quiere actuar como intermediario entre fundadores e inversores. Además, tenga en cuenta que muchos inversores quieren tratar con empresarios directamente, y no les gusta o quieren tratar con intermediarios que quieren tomar un corte para las presentaciones.
Aquí está la opinión de una firma de abogados sobre el tema:
Requisito de registro de agente de bolsa
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De conformidad con la Ley de Bolsa de Valores de 1934 y las leyes estatales de valores, un “corredor de bolsa” es “cualquier persona que se dedique al negocio de efectuar transacciones por cuenta de terceros”. Es ilegal que cualquier corredor de bolsa “efectúe cualquier transacción en , o inducir o intentar inducir la compra o venta de cualquier valor “sin registrarse primero como corredor de bolsa con la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) y los reguladores estatales correspondientes. Los corredores-corredores registrados también deben ser miembros de una organización autorreguladora, generalmente la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera (FINRA, anteriormente conocida como la Asociación Nacional de Distribuidores de Valores), y cumplir con las regulaciones de la SEC con respecto a la responsabilidad financiera y la conducta del mercado.
El mercado gris para los “buscadores”
Por el contrario, existe un mercado gris de individuos y empresas que se muestran capaces de conectar empresas que desean emitir valores para recaudar capital (“emisores”) con inversores y que cobran una comisión o tasa de éxito relacionada con la cantidad de capital recaudado para el emisor. Estos “buscadores” pueden llamarse a sí mismos agentes de colocación, corredores de negocios o consultores. Pueden ser contadores públicos, corredores de seguros, banqueros de inversión u otros profesionales. A menudo afirman que no necesitan estar registrados como corredores de bolsa en función de la llamada “exención de buscador”.
Las reglamentaciones de la SEC prevén una “exención de buscador” de los requisitos de registro del corredor de bolsa, pero está muy circunscrita: la Ley de Intercambio de Valores, Regla 3a4-1, proporciona un puerto seguro de los requisitos de registro del corredor de bolsa para un agente del emisor en ciertos Circunstancias limitadas: el buscador debe ser una persona física que sea director, funcionario o empleado del emisor, con deberes sustanciales que no sean la obtención de capital; y el buscador no debe ser compensado por un acuerdo que dependa del éxito de los esfuerzos de venta de valores del buscador.
Enlace: Pagar buscadores no registrados para recaudar capital para su empresa es generalmente ilegal
Estoy etiquetando a Dana H. Shultz, quien es abogada, y quien probablemente puede dar una opinión más informada desde el lado legal que yo.